2021年中国中小微企业融资现状：国家及相关部门提供了最有力的政策支持，小微企业贷款余额逐年增长，贷款利率逐期下降

    中小企业融资是指金融机构针对中小企业推出的定制化融资解决方案，由现有企业筹集资金并完成项目的投资建设，无论项目建成之前或之后，都不出现新的独立法人。贷款和其他债务资金实际上是用于项目投资，但是债务方是公司而不是项目，整个公司的现金流量和资产都可用于偿还债务、提供担保；也就是说债权人对债务有完全的追索权，即使项目失败也必须由公司还贷，因而贷款的风险程度相对较低。

中小企业私募融资好处

资料来源：智研咨询整理

    小微企业是中国国民经济和社会发展中不可或缺的重要力量，在增加就业岗位、提高居民收入、保持社会和谐稳定等方面发挥着举足轻重的作用。2016-2020年中国小微企业占比逐年增长，2020年中国实有各类市场主体1.38亿户，其中小微企业占96.8%；预计2021年中国实有各类市场主体1.5亿户，其中小微企业占97.1%%；预计至2025年中国小微企业占比高达98.3%。

2016-2025中国实有各类市场主体及增长

资料来源：国家市场监督管理总局、国务院等官方发言搞披露、艾媒、智研咨询整理

2016-2025中国小微企业占实有各类市场主体的比重

资料来源：国家市场监督管理总局、国务院等官方发言搞披露、艾媒、智研咨询整理

    相关报告：智研咨询发布的《2022-2028年中国社会融资行业市场竞争状况及发展趋向分析报告》

    2021年中国小微企业占GDP的比重超过60%；技术创新和城镇劳动就业贡献达到79.4%；在各类工商市场主体中占95.6%；从纳税来看，纳税占比超过50%。可以看出小微企业对国民经济的贡献非常大。

2021年中国小微企业对国民经济和社会发展的贡献情况

资料来源：中国人民银行、艾媒、智研咨询整理

    在我国四十年的改革开放历程中，广大民营企业立下了汗马功劳。它们的存在给我国经济的发展增添了活力，也丰富了我国经济成分。随着国家经济的转型，相当多的中小型企业面临着重大的生存压力。2020年受疫情影响严重，中国国内生产总值增长率仅为2.30%，增长率下滑严重。

2015-2020年中国GDP同比增速情况

资料来源：国家统计局、智研咨询整理

    随着中国GDP同比增速下降，中国大中小型企业都受到一定的冲击，大型企业利润受到冲击较小，而中小企业利润率同比下滑严重。2020年中国大型企业利润同比增速-0.8%，较2019年下降9个百分点；中型企业利润同比增速-30.0%，较2019年下降8个百分点；小型企业利润同比增速-37.4%，较2019年下降9.3个百分点。

2015-2020年中国大中小型企业利润同比增速

资料来源：wind、艾媒、智研咨询整理

    2020年，疫情阻隔，小微企业的融资需求加剧，国家及相关部门非常重视中小企业，重视融资难的问题。监管方提供了最有力的政策支持，不仅在政府工作报告中提及小微企业多达12次，还于2020年6月出台《关于进一步强化中小微企业金融服务的指导意见》、《关于进一步对中小微企业贷款实施阶段性延期还本付息的通知》等三份文件，切实支持小微金融业务。还通过出台一系列的税收优惠政策，来降低企业的税收负担；通过向中小企业实行财政补贴，鼓励中小企业出口和技术创新，提高中小企业的竞争能力；对中小企业进行贷款援助，来帮助企业解决中小企业初创、技改和出口资金的需求。

国家及相关部门中小微企业融资相关政策

资料来源：智研咨询整理

    小微企业是中国国民经济和社会发展中不可或缺的重要力量，在增加就业岗位、提高居民收入、保持社会和谐稳定等方面发挥着举足轻重的作用。纵观2020年市场大环境，受疫情影响，经济发展增速减缓，小微企业更是成为疫情冲击下的"重灾区"。在国家及相关部门共同努力下，2020年中国小微企业贷款余额规模43.2万亿元，较2019年增长5.70万亿元；预计未来5年小微企业贷款余额规模将继续保持高速增长，2025年中国小微企业贷款余额规模将达到98.9万亿元。

2016-2025中国小微企业贷款余额规模

资料来源：中国政府网、中国人民银行、中国银行协会、中国银行保险监督管理委员会、艾媒、智研咨询整理

    随着我国从2016年开始推进普惠金融建设，普惠金融从理念转化为措施、从措施提升为长效体系，金融服务的覆盖率、可得性和满意度稳步提升，普惠型小微企业贷款余额呈逐年增长趋势，2020年中国银行业金融机构普惠型小微企业贷款余额模达到15.3万亿元，占小微企业贷款余额的35.4%；“十四五”规划明确“增强金融普惠性”，把普惠作为当前和未来一段时期我国金融发展的基本导向之一，预计2025年中国银行业金融机构普惠型小微企业贷款余额模56.2万亿元，占小微企业贷款余额的56.8%。

2016-2025中国银行业金融机构普惠型小微企业贷款余额及其占比

资料来源：中国政府网、中国人民银行、中国银行协会、中国银行保险监督管理委员会、艾媒、智研咨询整理

    为了加大小微企业信贷支持，2018年到2021年3月，我国新发放的普惠型小微企业贷款利率逐期下降，2020年中国新发放普惠型小微企业贷款利率为5.9%；2021年3月中国新发放普惠型小微企业贷款利率为5.6%。预测2021年中国新发放普惠型小微贷款利率下降幅度应低于2020年。

2018-2021Q1中国新发放普惠型小微企业贷款利率

资料来源：中国银行保险监督管理委员会、艾媒、智研咨询整理

    从中国银行业各金融机构普惠型信贷总额占比来看，2021年一季度，中国农村金融机构普惠型信贷总额占32.80%，较2020年一季度下降3.4个百分点；大型商业银行普惠型信贷总额占33.40%，较2020年一季度增长3.5个百分点；股份制商业银行普惠型信贷总额占18.00%，较2020年一季度增长0.2个百分点；城市商业银行普惠型信贷总额占14.10%，较2020年一季度下降0.6个百分点；其他类金融机构普惠型信贷总额占1.80%，较2020年一季度增长0.4个百分点。

2019Q1-2021Q1中国银行业金融机构普惠型信贷总额占比

资料来源：中国银行保险监督管理委员会、艾媒、智研咨询整理

    以上数据及信息可参考智研咨询（www.chyxx.com）发布的《2021-2027年中国中小企业融资行业市场全景调研及市场竞争策略报告》。智研咨询是中国领先产业咨询机构，提供深度产业研究报告、商业计划书、可行性研究报告及定制服务等一站式产业咨询服务。您可以关注【智研咨询】公众号，每天及时掌握更多行业动态。