研判2025！中国高纯铟行业政策、产业链上下游、市场规模及发展趋势分析：短期承压后回暖，高纯铟行业迎稳健增长新阶段[图]

内容概要：近年来，中国高纯铟行业得到快速发展，成为半导体材料、光伏产业以及电子器件制造等领域的重要支撑。数据显示，2021-2022年中国高纯铟行业市场规模呈现上升趋势，但2023年半导体市场进入深度去库存周期，叠加消费电子市场持续低迷，导致高纯铟需求下滑，市场规模同比下降25%；随后2024年高纯铟行业市场需求逐渐恢复，市场规模达到20亿元，同比上涨6%。预计未来在高端制造和新能源产业持续扩张的带动下，高纯铟行业市场规模将继续保持增长趋势。特别是在半导体材料领域，随着5G通信、人工智能和数据中心建设的加速推进，对高纯铟的依赖程度进一步加深。

相关上市企业：锡业股份（000960）、豫光金铅（600531）、锌业股份（000751）、株冶集团（600961）、华虹公司（688347）、捷捷微电（300623）、苏州固锝（002079）、华润微（688396）、派瑞股份（300831）等。

相关企业：南京中锗科技有限责任公司、东方电气（乐山）峨半高纯材料有限公司、云南锡业集团(控股)有限责任公司、广东先导稀材股份有限公司、广西铟泰科技有限公司、株洲科能新材料股份有限公司等。

关键词：高纯铟行业产业链、高纯铟行业市场规模、高纯铟行业竞争格局、高纯铟行业发展趋势

一、高纯铟行业相关概述

高纯铟是以电解、化学清洗及真空蒸馏等工艺提纯的银白色金属材料。其纯度达到5N（99.999%）至7N8（99.999998%）级别，具备优异延展性和导电性，表面形成氧化膜后可保持稳定特性。主要应用于制备磷化铟（InP）、锑化铟（InSb）等III-V族半导体化合物，以及ITO靶材、高纯合金等材料。目前，高纯铟的生产方法主要有电解法、真空蒸馏法、区域熔炼法、金属有机化合物法、低卤化合物法等。

在现代科技高速发展的背景下，半导体、电子等行业对基础材料的需求持续攀升。高纯铟凭借其独特的物理和化学性质，在半导体制造、光电器件、新能源等领域发挥着至关重要的作用。近年来，政府加大对新材料研发和支持力度，为高纯铟行业的发展提供了政策保障。如2023年1月发布的《关于推动能源电子产业发展的指导意见》中，提出推动基础元器件、基础材料、基础工艺等领域重点突破，锻造产业长板，补齐基础短板，提升产业链供应链抗风险能力。2024年1月发布的《关于推动未来产业创新发展的实施意见》中，推动有色金属、化工、无机非金属等先进基础材料升级，发展高性能碳纤维、先进半导体等关键战略材料，加快超导材料等前沿新材料创新应用。

二、高纯铟行业产业链

从产业链来看，高纯铟行业上游原材料主要包括原生铟和再生铟，原生铟多为伴生资源，全球铟资源大多依附于锌矿，中国锌矿储量丰富，云南、广西、湖南等锌冶炼产业集中区域，成为原生铟的核心供应地；再生铟来源日益重要，随着环保政策趋严和原生铟供应紧张，废ITO靶材、液晶面板拆解废料、含铟废液等二次资源成为关键补充。中游是指高纯铟行业。下游是指高纯铟的应用领域，包括半导体、电子、新能源等领域。

中国作为全球最大原生铟生产国，储量占全球总储量的72%。数据显示，2024年中国原生铟行业产量达到688吨，同比上涨6.5%。而原生铟作为高纯铟生产原材料，随着其产量的不断增长，高纯铟的原材料供给将得到保障。

高纯铟是制备III-V族化合物半导体（如磷化铟InP、锑化铟InSb）的核心原材料。这些半导体在高频通信器件（5G/6G）、高速电子器件、红外探测器和激光器中性能卓越。半导体行业对材料纯度要求极其严格，极微量杂质的引入也会严重影响其本征理化性能，而高纯铟靶材能满足这一高要求。使用高纯铟靶材制备的半导体器件，性能稳定性大幅提升。近年来，随着5G发展，智能手机需求重新恢复增长，加之汽车电子、可穿戴设备、物联网、人工智能等新兴应用领域需求的推动，全球半导体行业市场规模呈现上升趋势，2024年中国半导体行业市场规模达到6305亿美元，较2020年的4404亿美元增长43%。

相关报告：智研咨询发布的《中国高纯铟行业市场竞争格局及发展前景研判报告》

三、高纯铟行业发展现状

近年来，中国高纯铟行业得到快速发展，成为半导体材料、光伏产业以及电子器件制造等领域的重要支撑。数据显示，2021-2022年中国高纯铟行业市场规模呈现上升趋势，但2023年半导体市场进入深度去库存周期，叠加消费电子市场持续低迷，导致高纯铟需求下滑，市场规模同比下降25%；随后2024年高纯铟行业市场需求逐渐恢复，市场规模达到20亿元，同比上涨6%。预计未来在高端制造和新能源产业持续扩张的带动下，高纯铟行业市场规模将继续保持增长趋势。特别是在半导体材料领域，随着5G通信、人工智能和数据中心建设的加速推进，对高纯铟的依赖程度进一步加深。

四、高纯铟行业竞争格局

从竞争格局来看，海外市场高纯铟及其氧化物加工起步较早、技术水平处于领先地位，诞生了Dowa、Rasa等行业领先企业。而我国高纯铟行业起步较晚，近几年通过不断加强研发投入，相关技术水平以达到国际先进水平。目前，行业相关企业主要包括株洲科能新材料股份有限公司、云南锡业股份有限公司、河南豫光金铅股份有限公司、东方电气（乐山）峨半高纯材料有限公司、广西铟泰科技有限公司等。

1、株洲科能新材料股份有限公司

株洲科能新材料股份有限公司成立于2001年1月，是一家专业从事小（稀散）金属、半导体材料、显示发光材料生产的国家级高新技术企业。其产品主要有铟、镓、铋、碲、锡及其各类制品等，并销售至日韩、欧美等国家和香港、台湾等地区，以满足液晶显示器、半导体、电子、太阳能、医药等行业的不断需求。在高纯铟产品方面，公司已有产能20吨，随着“年产500吨半导体高纯材料项目及回收项目”建成达产后，高纯铟产能将实现60吨/年。从产品营业收入来看，公司2023年公司高纯铟产品收入有所下降，这主要受靶材领域的需求下滑影响。2024年1-6月公司高纯铟产品实现营业收入332.41万元。

2、云南锡业股份有限公司

‌‌云南锡业股份有限公司主营业务为锡、铜、锌、铟等金属矿的勘探、开采、选矿和冶炼。其子公司云南锡业新材料专注于锡基新材料的研发、生产与销售，涵盖高端电子焊接材料、半导体用高纯材料、新能源材料等。新材料公司聚焦半导体焊料、光伏焊带、高纯铟等关键领域，突破BGA焊锡球、超细焊锡丝、抗氧化焊料等多项核心技术，其产品可应用于新能源、5G通信、AI芯片、光伏等新兴领域，需求增长快、利润率高，直接增强锡业股份在高端市场的竞争力。从企业经营业绩来看，2025年1-9月公司实现营业收入344.17亿元，同比上涨17.81%；归母净利润17.45亿元，同比上涨35.99%。

五、高纯铟行业发展趋势

1、再生铟成供应关键支撑，循环回收体系逐步完善

高纯铟多为伴生于锌矿的副产物，原生铟供应易受主金属锌的产能、价格波动影响，且供应总量有限。在此背景下，再生铟成为稳定行业供应链的重要力量。目前国内再生铟产量占比已提升至30%左右，未来，再生铟市场占比将持续提高。此外，行业内相关企业还会进一步攻克废旧靶材、含铟废液等资源的高效回收技术，优化火法 - 湿法联合工艺，提升回收率与提纯效率，构建完善的资源循环体系。

2、行业集中度持续提升，供应链布局更趋稳健

未来，高纯铟行业市场集中度还将不断提高。中小企业因技术落后，只能生产低纯度产品，且环保成本持续增加，生存空间被不断压缩，逐步被市场淘汰；而龙头企业依托自有冶炼体系和技术优势，通过扩产、技术迭代进一步扩大产能优势。同时，为应对原料供应波动风险，龙头企业会通过参股海外矿山、签订长期供货协议等方式保障原料稳定，再结合湖南、云南等区域的产业集群协同效应，搭建从原料回收、提纯到下游供货的全链条体系，增强供应链韧性。

3、国产替代向深水区推进，技术聚焦超高纯与绿色化

此前国内7N级等高纯铟产品市占率较低，高端市场长期被日韩企业垄断。而近年来国内龙头企业如株冶集团、云南锡业等不断加大研发投入，7N级产品的国际市占率已显著提升。未来，在国家专项补贴等政策支持下，企业会持续联合科研机构攻克关键技术瓶颈。同时，环保政策趋严使得行业内企业成本大幅上涨，未来企业将积极推动绿色工艺研发，既提升纯度稳定性，又降低能耗与污染物排放，缩小与国际领先水平的技术代差。

以上数据及信息可参考智研咨询（www.chyxx.com）发布的《中国高纯铟行业市场竞争格局及发展前景研判报告》。智研咨询是中国领先产业咨询机构，提供深度产业研究报告、商业计划书、可行性研究报告及定制服务等一站式产业咨询服务。您可以关注【智研咨询】公众号，每天及时掌握更多行业动态。