2007-2008年中国风险投资行业研究发展分析报告

第一章、风险投资的定义及相关概述

第一节、定义及机构分类

一、风险投资的定义

二、风险投资机构的分类

三、风险投资的基本特征

第二节、风险投资的发展要素分析

一、风险投资的六要素

二、风险投资三大阶段

三、发展风险投资需具备的条件

第三节、风险投资的风险解析

一、技术风险

二、管理风险

三、市场风险

四、人才风险

五、特殊风险

第四节、风险投资基金的介绍

一、风险投资基金的作用及发行方法

二、风险投资基金的资金来源

三、中国风险投资基金的发展模式

四、中国风险投资基金的融投资效率分析

第二章、国际风险投资概况

第一节、世界风险投资概述

一、世界风险投资发展历史

二、国外风险投资发展模式

三、国外风险投资机构的投资准则

第二节、美国

一、美国风险投资行业的发展阶段

二、美国风险投资行业的发展特点

三、浅析美国风险投资运行模式与机制

四、美国风险投资基金概述

第三节、英国

一、英国风险投资发展状况

二、英国风险投资的类型与融资来源

三、英国风险投资的运作程序

第四节、其他国家风险投资概况

一、德国风险投资概况及发展环境

二、法国的风险投资现状及发展措施

三、以色列风险投资发展概况

四、日本创业投资发展过程

五、台湾风险投资的发展与政策环境

第三章、中国风险投资行业概况

第一节、风险投资行业现状

一、中国风险投资发展综述

二、民营风险投资发展分析

三、国外风险投资公司在中国投资的特点

四、国内创业投资的发展策略

第二节、2004-2006年风险投资发展状况

一、2004年风险投资发展特点

二、2005年中国创投业的发展特征

三、2005年中国创业投资调研分析

四、2006年中国风险投资分析

第三节、风险投资市场及绩效解析

一、中国风险投资市场现状

二、风险投资市场绩效剖析

三、风险投资市场绩效评价与发展建议

第四节、风险投资存在的问题及建议

一、创业投资发展面临的困难

二、风险投资运作存在的问题

三、中国发展风险投资的几点建议

第五节、风险投资前景与发展趋势

一、2007年中国风险投资将持续增长

二、未来国内风险投资的前景展望

三、未来中国风险投资十大走势

四、未来五年外资创投机构仍为中国市场主导

第四章、中国重点地区风险投资发展概况

第一节、西部地区风险投资发展状况分析

一、西部地区风险投资环境状况

二、中国西部创业投资的特点

三、西部创业投资的七种资金来源

四、中国西部风险投资融资分析

五、西部中小企业的创业投资机遇

六、未来西部创业投资的发展前景

第二节、广东地区风险投资状况

一、广东省成风险投资最活跃的地区

二、深圳风险投资发展概述

三、浅析深圳风险投资的六大特点

四、深圳创业投资发展进程加快

第三节、北京风险投资状况分析

一、北京市风险投资的发展

二、国际创业投资在北京发展现况探析

三、北京风险投资的发展方式

第四节、上海风险投资发展分析

一、上海已形成科技风险投资体系

二、上海民间资本看好创业投资行业

三、上海高科技风险投资策略和构想

四、上海实施风险投资行业统计年报制度

第五章、风险投资的融资分析

第一节、融资的主要来源介绍

一、创业投资基金

二、投资银行

三、政府贷款

第二节、风险投资的融资渠道剖析

一、国外风险投资资金的主要来源

二、中国风险投资的融资途径

三、发展“官助民办”的风险投资融资模式

四、开辟多元化风险投资融资主体

第三节、风险投资融资存在的问题及对策

一、风险投资融资过程中应注意的两点

二、风险投资业融资需解决的问题及对策

三、需完善风险投资融资机制

第六章、风险投资运作分析

第一节、国外风险投资的运作模式与启示

一、浅析国外风险投资运作模式

二、中国风险投资运作的缺陷

三、国外风险投资运作对中国的启示

第二节、几种投资主体的风险投资运作分析

一、证券公司风险投资运作剖析

二、私人风险投资运作分析

三、解析有限合伙制风险投资基金的运作

第三节、政府风险投资的运作分析

一、政府风险投资定位的审视

二、政府资金参与风险投资方式分析

三、解析政府风险投资的运作思路

第四节、浅析风险投资的财务运作

一、风险资本的筹集

二、风险资本的投放

三、风险资本的收回

第七章、风险投资退出机制分析

第一节、浅析国内外风险投资退出机制

一、国际风险投资退出机制分析

二、国内的风险投资退出机制

三、风险投资企业购并方式退出途径

四、中国风险资本退出的障碍及建议

第二节、风险投资退出途径的选择

一、境外设立离岸控股公司境外直接上市

二、境内股份制公司境外直接上市

三、境内公司境外借壳间接上市

四、境内设立股份制公司在境内主板上市

五、境内公司境内A股借壳间接上市

六、股权转让/产权交易

七、管理层回购

八、清盘

第三节、二板市场

一、风险投资与二板市场的相互关系

二、中国设立创业板市场的目的

三、创业板市场的功能定位分析

四、创业板市场的运作取向分析

第八章、中国风险投资领域分析

第一节、2007年风险投资的热点领域

一、教育培训成2007年风险投资新热点

二、电子邮件市场成为2007年风险投资热点

三、2007年其他值得关注的创业投资领域

第二节、中国高新技术产业风险投资分析

一、利用民间资本推动高新技术产业风险投资发展

二、促进风险投资与高新技术产业的发展建议

三、高新技术产业投资面临的风险及对策

第三节、生物医药业风险投资分析

一、风险投资在生物医药领域中的重要意义

二、生物医药风险投资发展缓慢的原因

三、生物医药产业风险投资特性解析

四、生物医药产业风险投资发展的建议

第四节、互联网发展及投资分析

一、无线互联网将受风险投资青睐

二、IT通信业设立风险投资帮助基金

三、2007年互联网发展领域投资四个主要热点

第九章、重点企业介绍

第一节、广州科技风险投资有限公司

一、公司介绍

二、公司发展历程

三、公司业务布局及服务流程

四、公司投资程序

第二节、北京科技风险投资股份有限公司

一、公司简介

二、公司发展目标与战略

三、公司投资规模与投资取向

第三节、其他风险投资公司介绍

一、上海联想投资有限公司

二、上海华盈创业投资基金管理有限公司

三、浙江省科技风险投资有限公司

第十章、风险投资政策环境分析

第一节、创投中政府角色的法律思考

一、风险投资是市场行为并非政府行为

二、创业投资中政府扮演的角色

三、政府在创业投资中应发挥的作用

第二节、相关政策对风险投资发展的影响

一、中国立法鼓励发展创业投资

二、新公司法对创业投资的影响及对策

三、外资并购规定对外资风险投资的影响

第三节、风险投资法规

一、设立外商投资创业投资企业的暂行规定

二、创业投资企业管理暂行办法

三、关于促进创业投资企业发展有关税收政策的通知

四、深圳经济特区创业投资条例

五、北京市风险投资机构享受财政专项资金支持确认办法

六、《公司法》

图表目录

图表1　美国风险资本的发展规模及来源构成

图表2　美国私人风险投资公司组织形式比较

图表3　美国风险资本投资的产业类型

图表4　美国风险投资的地域分布

图表5　2004年中国风险投资各个地区发展情况

图表6　风险投资调研机构分布

图表7　2003-2005年投资于中国大陆风险资本规模

图表8　2005年度新筹集风险资本分布

图表9　2003年-2005年风险投资规模

图表10　2005年风险投资退出规模

图表11　2003年风险资本来源分布

图表12　2005年风险资本来源分布

图表13　风险投资机构资本规模分布情况

图表14　2003-2005年风险资本的地区分布

图表15　2003-2004年风险投资规模的地区分布（金额）

图表16　项目投资的行业分布（项目数与金额）

图表17　风险投资项目的阶段分布（项目数）

图表18　2004-2005年退出项目的分布（项目数）

图表19　2005年项目退出方式分布

图表20　国内外不同行业的Rm和H指数比较

图表21　2001年资本额和投资量排名前8家本土VC公司

图表22　2001年VC公司地区分布及投资状况

图表23　美国在不同投资退出渠道条件下的价格水平（即投资报酬率）

图表24　日本和美国风险企业比较

图表25　中国风险投资预期的退出方式分析

图表26　风险投资与“壳资源”的结合模式图

图表27　发达国家生物工程领域发展情况

图表28　发达国家医药领域发展情况

图表29　生物新药研发过程技术风险趋势

图表30　风险资本投资于生物医药企业不同阶段的期望收益率和回报倍数

图表31　1998-2005年美国风险资本投资的企业IPO数量和融资额

图表32　2005年全美每季度最大的并购案例中生物医药风险投资退出效果vsIPO退出效果

图表33　广州科技风险投资有限公司业务布局

图表34　广州科技风险投资有限公司扶持企业服务流程

图表35　高科技企业发展流程

图表36　高科技企业上市流程

图表37　北京科技风险投资股份有限公司投资总规模

图表38　北京科技风险投资股份有限公司投资流程

图表39　外资风险投资对中国企业的投资方式

图表40　现金收购和跨境换股的区别