未来几年中国海底光缆行业将迎来黄金发展期【图】

    海底光缆（Submarine Optical Fiber Cable）又称海底通讯电缆，是用绝缘材料包裹的导线，铺设在海底，用以设立国家之间的电信传输。海底光缆系统主要用于连接光缆和Internet，它分为岸上设备和水下设备两大部分，海底光缆即水下设备中最重要的也是最脆弱的部分。随着目前云计算、物联网、大数据、移动互联等ICT产业的快速发展，全球各方对连接的需求不断提升。在走向更美好的全联接过程中，海缆所扮演的角色越来越重要，成为国家经济发展的基石，得到政府以及投资方的重视。

    全球海洋面积占71%，陆地面积只占29%，大多陆地板块之间没有连结，例如亚洲板块和美洲，澳大利亚，非洲板块之间隔着大洋，岛国之间相隔海峡或海洋，无法搭建陆地光缆。全球近200个国家中，内陆国家仅有44个没有海岸线。虽然近年来通讯卫星发射了不少，但是由于卫星通信带宽较小，国家主要通信方式还是依靠海底光缆，全球大约95%的国际通信通过海底光缆传输。

    当下，云计算、物联网、大数据、移动互联等ICT产业发展迅猛，全球对连接的需求在不断提升。在此过程中，海底光缆扮演着越来越重要的角色。随之带动的是海底光缆市场强劲发展，据预测，到2022年海底光缆行业的收入将超过14亿美元，年复合增长率超过5%。

    云计算、大数据的发展，加快了大数据中心在全球的优化和部署。截止到2017年年底，全球已有390多个超大规模的数据中心。这些数据中心设施中绝大多数建在美国（44%），其次是中国（8%），之后分别是日本、英国和德国。不仅仅谷歌，其他互联网巨头例如电信、腾讯、阿里也在建设区域服务数据中心。

    数据中心之间数据流通对带宽有非常高的要求。数据中心互联（DCI）成为互联网巨头参与海底光缆建设的重要目标。谷歌作为海底光缆建设的先驱，为全球超过30个数据中心提供应用服务，但是由于带宽是向运营企业租赁的，无法满足谷歌发展的要求，谷歌开始建造自己的海底光缆满足数据中心互联需求。

    2018年1月，谷歌宣布将新建三条海底光缆，扩展全球云计算业务。三条海底光缆连接香港、美国、爱尔兰、丹麦和智利，预计于2019年建成。加上正在使用或建设的8条光缆，谷歌海底光缆持有量达到11条。

谷歌海底光缆建设清单

资料来源：公开资料整理

    相关报告：智研咨询网发布的《2018-2024年中国教育信息化行业市场调查及发展趋势研究报告》

    一、中国海底光缆行业发展现状

    自1993年中国建设第一条海底光缆（中日光缆）以来，海底光缆已经成为中国与世界信息交流的重要方式。中国海底光缆可以直接连接到北美、中东、欧洲、非洲，也可以通过转接连接到南美、非洲和大洋洲，实现了与美国、日本、新加坡、英国等关键国家联网。经过多年海底光缆建设，中国目前拥有10条海底光缆，中国企业运营商拥有海底光缆总带宽超过43.4Tbps。联结美国地区海底光缆为TPE，横跨太平洋的海底光缆NCP正在建设中，预计2019年下半年投入运营。

    近年来中国光缆行业蓬勃发展，销售规模占全球市场份额的50%左右。中国光纤制造领域领先企业有长飞光纤、亨通光电、烽火通信、中天科技、富通光纤五家，其中亨通光纤通过了5000米深海压力试。此外，华为在海底光纤通信领域和光学通信领域拥有世界级技术人才。经过多年的不懈努力，中国的海底光缆工业已成为国际市场上一股重要的新生力量，并开始与美国、日本、欧洲等发达国家企业展开竞争。

    中国的海底光缆建设目前仍然落后于其他发达国家。根据工信部美国、日本、英国和新加坡拥有光纤数量分别为中国海底光纤数量的8倍、2倍、5倍和2倍多，人均带宽分别为20倍、10倍、73倍和265倍。中国海底光缆建设情况无法与蓬勃发展的数据通信行业相匹配，未来仍有较大开拓空间。

全球主要国家海底光缆数量情况

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全球主要国家海底总宽带数量情况

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全球主要国家海底人均宽带数量情况人均

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    二、中国海底光缆行业发展机遇

    经过不断发展，中国海底光缆行业已经取得了长足进步，并且出现了亨通、烽火、中天、通光等具备海底光缆生产能力的企业。同时在技术上不断实现突破，打破了国际巨头在这一领域的垄断地位。站在行业发展的角度来看，未来几年中国海底光缆行业或将迎来黄金发展期，这主要得益于两大利好因素的推动：流量的持续爆发、互联网出口带宽的提升。

    流量持续爆发带来发展机遇

    在国际贸易方面，2017 年中国进出口商品总值 27.79 万亿元人民币，连续多年居全球第一，其中出口 15.33 万亿元，增长 10.8%；进口 12.46 万亿元，增长 18.7%。双边贸易总额前十位的国 家和地区有美国、日本、中国香港、韩国、中国台湾、德国、澳大利 亚、越南、马来西亚、巴西。4 从人员、资金、货物三个方面都可以 看出，中国的国际交往日益频繁，与港澳台、美国、欧洲、日本韩国、 东南亚等国家（地区）交往紧密，频繁的国际交往促进了信息流的流 动，中国近几年的互联网流量平均增速达到了 38%，高出世界平均10 个百分点。未来一段时间，中国参与全球化的进程不会改变，生 产要素流动将继续带动跨国信息流量增长，促进互联互通和国际海陆 缆建设。

中国互联网流量同比增速

    在全球，流量都呈现出持续爆发增长的趋势。中国移动互联网流量的增速非常高，2015年增速达到103%，2018年春节7天期间达到236%。可以看出，中国在流量方面的增速更快。

    流量的激增是不争的事实，而其带来的国际数据通信需求与当前的海缆系统容量和线路不足存在矛盾，这一点在亚太地区体现的更为明显。由于亚太地区的岛屿和半岛地形以及有限的国际陆地连接选择，未来将需要更多的海缆连接。数字也表明，亚太地区海底光缆市场增长迅猛。2016年海底光缆市场收入超过10.6亿美元，亚太地区是收入最多的市场，达到了3.5亿美元。

    连接需求的提升为未来亚太地区海底光缆需求带来增量，而这将为日益发展并壮大的中国海缆产业带来良好的发展契机。

    互联网出口带宽提升带来利好

    虽然，近年来我国互联网国际出口带宽增长非常迅猛，但是与未来发展目标相比，还存在着很大差距。数字显示，我国目前互联网国际出口带宽数为7.32太比特/秒(Tbps)，而国家在《国家信息化发展战略纲要》中提出，到2020年，互联网国际出口带宽达到20太比特/秒(Tbps)；到2025年，互联网国际出口带宽达到48太比特/秒(Tbps)。

    可以发现，在联网国际出口带宽方面，到实现20太比特/秒(Tbps)、乃至48太比特/秒(Tbps)还有很长的一段路要走，网络扩容方面需求旺盛，这也给未来海底光缆市场带来巨大的发展空间。

    流量持续爆发为海底光缆市场需求带来了增量，国家推动互联网国际出口带宽的提升为海底光缆市场带来巨大发展空间。在此双重因素的推动下，未来几年中国海底光缆行业或将迎来“黄金时代”，而具备生产制造能力的相关企业将最大限度从中受益。

    三、国际光缆发展态势

    1、国际通信中海缆仍然是主导作用

    地理环境决定了海缆在国际通信中的重要性。人类生活的地球是 个巨大的球体，约有 71%的表面积被海洋所占据，大洋洲、美洲大陆 与亚欧非大陆之间没有直接陆地连接。全球近 200 个国家中仅有 44 个没有海岸线的内陆国，不能直接依靠国际海缆通信，但内陆国一般 国土面积不大，人口不多，最大内陆国哈萨克斯坦面积达 271.7 万平 方千米，人口最多的内陆国埃塞俄比亚拥有人口约 1 亿。目前从全球 范围来看，国际通信主要依靠海缆，全球 95%以上的国际通信流量都 是通过海底光缆进行传输的，海缆在国际通信中的重要性是不言而喻 的。

    在国际通信中海缆的主导作用不会改变。国际通信除了应用海缆 外，还有陆缆和卫星等方式。内陆国家由于缺乏海岸线不能建设海缆 登陆站，一般采用陆缆和卫星方式。近几年，卫星通信虽然有较快的 发展，出现了 o3b 等新型卫星互联网业务提供商，但带宽提供能力相 对海缆明显不足，仅在一些岛屿和内陆国家有部分市场。陆缆相对海 缆而言，虽然具有建设和维护成本较低的优势，但由于缺乏联合运营 模式，陆缆多限于临近国家间的通信场景，跨越多个国家的陆缆组网 运营，还不成熟，几无成功案例。可以预见，在比较长的一段时间内， 在国际通信中海缆仍将起主导作用。

    2、全球海缆布局竞争日趋激烈

    资源、政策和地理加快海缆中心的形成。从目前全球海缆布局情 况来看，美国、英国、日本、新加坡、香港等凭借优越的地理通达性、 信息资源丰富等优势，已经成为许多国际海缆的起点或者关键节点。 其中，美国是谷歌、Facebook、亚马逊等全球顶级互联网企业所在地， 内容资源丰富、汇聚全球互联网流量，造就美国在全球海缆中心的地 位，网络通达全球；新加坡和香港的地位区位优势明显，政策开放， 服务业发达，吸引众多互联网巨头的数据中心落户，促进各方向海缆 接入，海缆的聚集带动国际业务转接功能日益发达。

    新兴市场积极谋划改变海缆市场竞争格局。近年来，随着数字经 济起步，泰国、印度尼西亚、阿联酋、阿曼、芬兰、智利等国家已经 意识到国际海缆对于促进信息资源汇聚、抢占国际竞争制高点的重大 意义，纷纷出台政策或战略，吸引海缆在其境内登陆。2016 年，泰 国政府拨款 50 亿泰铢给泰国国有电信运营商 CAT 电信（CAT Telecom） 用于开发新的海缆路径，从 2017 年开始对新路径进行投资；芬兰政 府支持企业推动北极海缆建设，力图打通东亚到芬兰、直至德国的信 息通道；智利政府积极谋划通达中国的跨洋海缆，与亚洲实现直联； 印度塔塔电信在 2004-2005 年完成对美国 Tyco 全球海底光缆网络、 加拿大公司 Teleglobe 公司的收购后，持续拓展全球海缆布局，升级 海缆系统容量，已成为全球网络资源最为丰富的跨国电信公司之一。

    3、互联网巨头成为海缆建设的新生力量

    海缆俱乐部仍是国际海缆建设主要模式。国际海缆项目涉及登陆 国审批事项众多、建设和运维费用巨大、项目运营风险较高，因此，海缆俱乐部建设模式应运而生。海缆俱乐部方式由相关企业根据自身 业务需求共同投资一个海缆项目，一是利益共享、费用分担，投资方 按权益进行海缆资源分配，运营维护费用也由各成员分摊；二是保障 业务来源，作为利益相关方，各企业成员会积极疏导业务流向，充分 使用自己参投的海缆资源，保证在最短时间能够收回投资；三是由各 国企业负责办理其国内审批事项，可保障顺利获得相关施工许可。

    互联网巨头成为全球跨洋海缆的重要参与力量。从传统海缆建设 运营主体来看，海缆俱乐部主要是以电信运营企业为主；私营海缆业 主有基础电信企业，也有金融财团组建的项目公司。近年来，为了满 足全球互联网数据中心的互联需求，谷歌、微软、Facebook 等美国 互联网巨头正在成长为国际海缆建设的主导力量，目前互联网巨头参 与投资建设的国际海缆已经超过 15 条，重点方向包括北美-欧洲、北 美-亚洲、北美-南美。

    4、海缆与数据中心协同发展趋势明显

    互联网内容源访问的流量流向主导全球海缆网络架构。在传统 国际电信业务中，双向交互的话音业务、用于分支机构组网的专线电 路业务是国际电信运营商收入的主要来源，这两项业务也曾经是决定 国际网络架构的主要业务。随着互联网在全球的推广普及，内容源开 始决定业务流量流向，各国运营商为向用户提供全球可达的互联网访 问需要与更多的内容源连接，欧美国家因拥有丰富的内容源而带动全 球流量向这些国家流动，进而促进国际光缆向这些国家聚集，互联网 流量流向决定了新的全球海缆网络架构。海底光缆以超大的传输容量、 相对低廉的成本，为全球互联网快速发展提供了重要保障。

    全球数据中心互联开始影响着海缆建设。云计算技术的发展促 进了数据中心在全球范围优化部署，不仅谷歌等互联网巨头全球部署 数据中心，电信运营商也在建设区域性服务数据中心。数据中心之间 数据流动，带宽需求多、电路颗粒大、带宽增速快，实现数据中心之 间电路资源灵活配置和调度、满足长期业务发展需求是互联网巨头要 考虑的重要问题。数据中心互联成为互联网巨头参与国际海缆建设的 重要目的，谷歌是最早开始参与海缆建设的互联网巨头，其业务应用 遍布全球，拥有 30 多个全球服务的数据中心，互联网数据中心的互 联需求巨大，单纯依靠租用运营企业带宽已不能很好满足其发展需要， 这促使谷歌公司开始自建海缆以满足自身业务发展的需要。目前微软、 Facebook 等互联网企业也都参与了海缆建设，主要用于数据中心之 间的互联。海缆提供信息传输通道、数据中心承担信息存储和处理， 在此基础上取得信息枢纽地位的发展路径日益清晰。

    5、国际海缆互联互通将迎来重要发展窗口期

    多年以来，全球国际互联网带宽一直保持平稳增长，全球国际互联网带宽年增长率保持在 30%左右， 2013 年至 2017 年增长了 196Tbps，目前已达到 295Tbps。未来几年， 随着全球数字经济的深入推广，大数据时代的到来，国际互联网流量 增长还会持续提升。

    国际互联网流量的持续高速增长将引发又一个国际海缆建设高峰。从海底光缆近 30 年来的发展历程来看，海底光缆曾有 2 次建设高潮：

    一是 1999-2OO2 年，互联网泡沫形成到破灭时期，管制、需求、 技术进步以及大量资金投入等因素相结合，大大促进了海底光缆行业 的发展，大量海底光缆容量建成投入使用；

    二是 2009-2012 年,数据 中心成为驱动国际海底光缆建设的最大驱动力，国际海底光缆又迎了 一个建设小高潮。目前，全球海缆建设正在进入第三次建设高潮，全 球 40%的海缆是 2000 年之前建设的，已经逐步进入了海缆使用生命 周期的尾期，未来几年，数据中心互联及互联网带宽需求将持续增长， 全球海缆将进入一个新旧更替的时期，形成海缆布局的时间窗口， 2016 年跨太平洋、跨大西洋、亚欧间海缆系统已经开始升级换代。