2017年中国旅游行业市场前景预测【图】

    2016年全域旅游推动旅游经济实现了较快增长，大众旅游时代的市场基础趋向坚实，经济社会效应更加明显，旅游业成为“稳增长、调结构、惠民生”的重要力量：国内旅游44.4亿人次，比上年同期增长11.0%；入出境旅游2.6亿人次，增长3.9%；全年实现旅游总收入4.69万亿元，增长13.6%。受一系列利好政策和居民消费升级驱动，旅游产业维持高景气度。

2006-2016年中国国内旅客人次

数据来源：公开资料整理

2006-2016年中国国内旅游收入

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2006-2016年外国人入境游客人数

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    相关报告：智研咨询发布的《2017-2022年中国旅游市场运行态势及投资战略研究报告》

    2017年旅游市场继续保持快速稳定增长。根据国家旅游局数据中心测算，2017年春节期间全国共接待游客3.44亿人次，实现旅游总收入4233亿元；清明假期接待游客0.93亿人次，实现旅游总收入390亿元；“五一”黄金周期间，全国共接待游客1.34亿人次，国内旅游收入791亿元；端午假期接待游客0.826亿人次，实现旅游收入337亿元。国家旅游局预计，2017年全年国内旅游人数48.8亿人次，同比增长10%；国内旅游收入达4.4万亿元，同比增长12.5%。入境旅游人数1.4亿人次，同比增长3.5%；国际旅游收入1260亿美元，同比增长5%；出境旅游人数1.23亿人次，同比增长4%（包含港澳台）。

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    老龄化催生旅游业的“蓝海市场”。不可逆转的老龄化进程、超大的老年人口规模将成为一种社会常态。随着老年人口收入水平的提高以及消费观念的改变，“有钱+有闲+健康”，旅游已经成为老年人提升生活质量的重要消费方式。据国家老龄办统计，2016年我国老年人共出游8.24亿人次，国内老年旅游花费已占到旅游市场的20%左右。这一庞大的消费群体已经显示出无与伦比的生机，预示了老年旅游市场的较大发展机遇。

2004年以来老年旅游市场消费规模（亿元）

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城镇老年人国内旅游市场规模预测（左轴：亿人次，右轴：亿人）

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    出境游将成为老年一族出游重头戏。近两年老年人出境游增速明显，2015年老年出境游人次同比增长217%，增速高于老年国内游的95%。国内邮轮市场发展势头良好，正以高性价比、舒适轻松的跨境旅游和休闲免税购物等特色吸引老年游客。家有一老如有一宝，对于旅游业来讲，超大的老年人口规模势必将使老年旅游市场成为具有较大潜力的“蓝海市场”。

    “孩儿动力”催生旅游市场新风口。中国正迎来由八十年代婴儿潮回声（上一波婴儿潮人群到了生育高峰期产生的类似回声的婴儿潮）及全面二胎政策叠加所带来的“孩儿动力”。我们认为，二胎婴儿潮蕴含的人口红利以及消费红利，独生代父母育儿观念的变化以及家庭结构小型化的发展，家庭中至少两代人出游已成为一种重要的旅游趋势。途牛旅游网监测数据显示，2016年6成以上的用户都有1-2次的亲子游经历。从用户覆盖率、出游频率、市场增长率等指标来看，亲子游最有潜力发展成为高频率的大众主流旅游产品。

    作为我国劳动人口和消费人群的主力军，80后对整体旅游行业的领跑作用开始凸显。2016年国内游用户整体呈现中青年化的趋势，游客年龄集中在26-35岁，占比约23%，品质游和体验游已成为80后群体主要需求。从出境游、定制游、以及中档酒店的消费等方面来看，80后群体已经成为旅游消费的主要群体。可以预测，在未来较长一段时间内，80后群体仍将牢牢占据旅游消费市场主力军的位置。

    从“农民工”到“新市民”，具有潜在消费力的新势力崛起。农民工从进城务工到城市安家，快速的城市化进程和人口流动下催生的新城市居民，实际上是由“生产方式的城市化”向“生活方式的城市化”转变的过程。统计局数据显示，2016年我国流动人口规模达2.45亿人，占总人口的18%，外出农民工数量约占流动人口总数的70%。庞大的“新市民”消费群体蕴藏着较大的消费潜能。随着家庭迁移规模、居住意愿、经济状况、住房条件、城市融合等方面的提高，“新市民”对旅游消费需求具备较大的提升能力。新生代农民工将占据“新市民”旅游消费新主力，一日游、自助游是“新市民”旅游的主要形式。

2011-2016年全国农民工人数统计

数据来源：国家统计局

2011-2016年中国本地、外出农民工数量对比图

数据来源：国家统计局

2006-2016年中国城镇、农村居民旅游花费对比图

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    2016年全国旅游业实际完成投资12997亿元，同比增长29.05%，增速比第三产业和固定资产投资增速分别高18和21个百分点，较房地产投资增速高22个百分点；2017年全国旅游投资将继续保持稳定增长态势，预计全年旅游直接投资将超过1.5万亿元，同比增长15%以上。尽管全国经济下行压力渐增，旅游投资继续保持逆势上扬的态势，成为社会投资热点和最具潜力的投资领域。2016年全国10亿～50亿元的在建旅游项目2209个，实际完成投资4406亿元，占全国所有不同规模在建旅游项目的比例为33.9%；投资额50亿元以上的在建旅游项目有299个，实际完成投资1146亿元，占全国的8.8%；投资额100亿元以上的旅游项目222个，实际完成投资2479亿元。

    免税购物方面，海南离岛免税购物平稳增长，据海口海关统计，2016年海口和三亚两家免税店销售离岛免税品740.6万件，销售金额60.7亿元人民币，购买人数173.1万人次，分别增长14.1%、9.6%和5.6%。中国国旅旗下三亚海棠湾免税购物中心实现营业收入47.05亿元，同比增长10.80%，其中免税商品销售收入45.82亿元，同比增长10.72%。全年接待顾客451万人次，购物人数97万人次。2017年春节假期海口、三亚两家免税店购物总人数26.6万余人次，实现销售额3.33亿元；2017年Q1免税类商品零售额增长18.3%，其中免税店网上零售额增长3.1倍。

中国国旅-免税商品业务营收及同比增速

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    旅游演艺方面，2016年宋城演艺杭州、三亚、丽江、九寨四大景区营收分别实现6.88亿元、3.07亿元、2.23亿元、1.49亿元，分别同比增长-1.84%、19.24%、30.00%、13.85%。2016年宋城演艺实现总营收26.44亿元，同比增长56.05%；归母净利润9.02亿元，同比增长43.10%；2017Q1营业收入6.71亿元，同比增长17.18%；归母净利润2.45亿元，同比增长26.28%。

宋城演艺-现场演艺业务营收及同比增速

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宋城演艺各地区收入及同比增速

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    在线旅游市场高速发展势头不减，旅游预订线上渗透率继续攀升。2016年中国在线旅游市场交易规模达6026亿元，同比增长34%，预计2019年交易规模将超万亿。在线旅游OTA市场营收规模298亿元，同比增长48%。2017年Q1在线旅游市场规模1659.4亿元，同比增长25%；OTA营收89.6亿元，同比增长34.6%。随着国内旅游行业稳定增长，线上+线下融合深化，在线旅游OTA企业在市场中地位将进一步得到强化，其市场营收规模仍有很大提升空间。

中国在线旅游市场交易规模及增速

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中国在线旅游OTA市场营收规模及增速

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2016年中国在线旅游市场规模占旅游行业总规模比重只有15%左右

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    2016年中国在线旅游市场中，机票、酒店、度假旅游交易额分别达到3422.8亿元、1199.2亿元、1090.7亿元，其中机票业务仍然占比最大但比重下滑至56.8%（同比减少0.9个pct），而度假旅游在线交易额比例提升至18.1%（同比增加1.5个pct）。2017年一季度，机票、酒店和度假旅游业务占比分别达60.7%（同比减少0.1个pct）、19.2%（同比减少0.6个pct）、15.9%（同比提升1.1个pct），度假旅游业务比重持续攀升。

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    民众出国游热情不减，旅行社组织出国旅游人数保持较高增速。2016年旅行社组织出境游客人次5587.9万人次，同比增长17.4%；除去目的地为港澳台游客后，出国游总体表现依然保持高景气度。2016年旅行社组织出国游客人次3921.49人次，同比增长33.8%，高速增长势头依旧。携程旅游《2017中国旅游者意愿调查报告》显示，日本、泰国、美国等成为首选的国外旅游目的地，60%的人旅游首选出境游。

单季度旅行社组织出境游客人次增速放缓

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单季度旅行社组织出境游客人次（不含港澳台）维持较高增速

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    商务需求回暖，大众旅游需求稳增，带动酒店业需求回暖。16年5月-17年4月，中国民航客运量维持快速增长态势，每月均保持10%以上同比增速。中国民航客运量的增加主要由国内航班增量贡献，其中重要原因是我国商务旅游市场和大众旅游的扩张。2016年我国商旅总开支预计3180亿美元，同比增长9.2%，2017年预计将达3446亿美元，同比增长8.4%。商旅支出将会最终传导至酒店需求量持续增加。

中国民航客运量及同比增速（万人）

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中国商务旅游总开支及同比增速（亿美元）

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