2017年中国智能电表行业市场需求分析及与上下游行业关系分析（图）

    一、智能用电行业

    电力行业是国民经济的基础能源产业，对国民经济各产业的健康发展提供支撑，同时对人民生活水平的提高具有重要意义，在国民经济中占有极其重要的地位。电力行业是把各种类型的一次能源通过对应的各种发电设备转换成电能，并且把电能输送到最终用户处，向最终用户提供不同电压等级和不同可靠性要求的电能以及其他电力辅助服务的一个基础性行业。从产业链角度看，电力行业又可划分电力生产、电力供应两大系统和发电、输电、变电、配电、用电、调度等六个基本环节。

    智能用电依托智能电网和现代管理理念，利用高级测量、高效控制、高速通信、快速储能等技术，实现市场响应迅速、计量公正准确、数据采集实时、收费方式多样、服务高效便捷，构建电网与客户电力流、信息流、业务流实时互动的新型供用电关系。智能用电将供电端到客户端的所有设备通过传感器连接，形成缜密完整的用电和信息交互网络，并对其中信息加以整合分析，指导用户或直接进行用电方式调整，实现电力资源的最佳配置，达到降低客户用电成本、提高供电可靠性和用电效率的目的。

资料来源：公开资料整理

    相关报告：智研咨询发布的《2017-2022年中国智能电表市场分析预测及行业前景预测报告》

    目前，智能用电主要通过用电信息采集系统实现，用电信息采集系统应用电力技术及计算机技术、通信技术等现代信息技术，实现对电力用户用电信息采集、监控和管理。用电信息采集系统可分为三层：第一层是主站系统，是整个系统的管理中心，负责电能信息采集、用电管理以及数据管理和数据应用。

    第二层是通信信道，既包括远程信道，也有本地信道。其中，远程信道用于主站和采集设备之间的数据传输。在实际应用中，用电信息采集系统往往采用多种通信方式组成的混合通信方式。

    第三层终端设备及表计，也称采集设备层，是用电信息采集系统的底层，负责收集和提供整个系统的原始用电信息。该层可分为终端子层和计量设备子层。

    终端子层收集用户计量设备的信息，处理和冻结有关数据，并实现与上层主站系统交互，该子层主要由专变终端、集中器和采集器构成。专变终端用于用电容量较大的专变用户，除了实现用电信息采集功能外，还注重对负荷的监控和管理；集中器和采集器一般用于居民及一般工商业低压用户，主要实现自动抄表，目前实现的方式包括“集中器+电能表”和“集中器+采集器+电能表”两种模式。计量设备子层实现用电计量等功能，主要由各种三相电能表和单相电能表构成。用电信息采集系统构成如下图所示：

资料来源：公开资料整理

    在智能电网建设初期，面向电网调度系统和数字化变电站为主的二次设备的需求将大大增加，而AMI系统（高级计量体系）是电网智能化建设的第一步，在智能电网的投资中所占比例较高，主要涉及大量智能电表、传感器等设备。AMI系统主要由智能电表、系统通信网络、家庭网络、计量数据管理系统、用户入口等组成，是一个用来测量、储存、分析和应用用户信息的网络和系统，完成用户侧和电网侧的双向互动，对用户侧的电压、电流、用电量、需求量等数据进行测量，实现远程监测、分时电价和需求侧管理等功能。AMI是AMR（自动抄表系统）的升级，最核心的变化在于满足电力系统与负荷、用户之间的双向通信，AMR系统仅能实现单向通讯、满足自动抄表的功能需求。

    二、智能电表市场需求分析

    1、国内智能电表市场需求分析

    据《国家电网公司“十二五”电网智能化规划》，并结合南网投资，“十二五”期间，国网和南网在智能配用电建设方面的总投资约1,400亿元，其中智能配电环节超过400亿元，智能用电环节接近1,000亿元。另外，新一轮农村电网改造升级工程已启动，而农网改造主要是配用电设施建设，这将为配电、用电自动化系统建设带来更大的发展空间。

    随着中国智能电网的发展，作为智能电网用电环节的重要组成部分，智能电表和用电信息采集设备的需求仍在持续，主要体现在下列几个方面：

    （1）在存量市场方面。①国内智能电表生产企业主要通过参与国网和南网

    招标的形式进行销售，国网基本占据了中国电网建设投资的绝大部分。国网自2009年开始启动智能电表的招标，经过将近7年的招标及安装，区域智能电表的渗透率较高，截至目前，在既有全国4.6亿户家庭中，已经安装智能电表的共有3.12亿户，普及率达到67.82%，而在南网区域内从2016年才开始启动智能电表的招标工作，南网共有6,000万既有用户需要更换智能电表， 2016年南网共计招标数量为1,314.49万只，可以预测未来几年南网的招标数量仍将维持在较高的水平。②国网“十二五”中提出的2.3亿只智能电能表的招标规划并未包含农村电网智能电能表需求，根据国家统计局2016年2月发布的《2015年国民经济和社会发展统计公报》，2015年全国共有乡村人口60,346万人，按照户均4人计算，农村居民户数约为15,086万户。按照“一户一表”的要求，农网对智能电能表的总体需求为15,086万只。2013年，农网用智能电能表首次纳入国网电能表招标，国网将加快农网改造升级工程，启动一批智能配电网示范项目，加强老旧计量装置升级改造，新装智能电能表6,058万只。随着我国电网改造的不断深入，农网智能电能表的需求还将持续上升。

    （2）在增量市场方面。根据国家统计局2017年1月20日发布的《2016年全国房地产开发投资和销售情况》，2016年全国住宅房地产竣工面积为77,185万平方米，较2015年增长4.6%，按照户均面积80平方米估算总共965万套，由此带来增量需求965万只。假设未来几年住宅竣工面积与2016年持平，则到2020年全国住宅在2016年的基础上将新增3,860万套，由此带动智能电表的新增需求约为3,860万只。这仅是住宅用户对单相智能表的需求测算，按照国网历次招标的统计，三相智能表与单相智能表的招标比例约为1：10，据此测算，可新增三相智能电表的市场需求约386万只。上述测算基于每户家庭配套一只智能电表的假设，未考虑一户多表、办公楼、商业与工业用建筑等情形。

    （3）轮换市场方面。作为计量器具，要求电能表可靠性强、质量稳定、准确性高，根据国家对计量器具实施检定的有关规定，电能表属于强制检定设备，根据《强制检定的工作计量器具实施检定的有关规定（试行）》规定：“……电能表只作首次强制检定，限期使用，到期轮换。”根据国家标准《电子式电能表检定规程》（JJG596-1999电子式电能表）规定：“使用中的安装式电能表检定周期一般为5年。”，根据国家标准《电子式电能表检定规程》（JJG596-2012电子式电能表）规定：“……其检定周期一般不超过8年。”国网从2009年开始首批智能电表招标，根据上述规定，从2017年智能电表开始逐步进入轮换期，预计未来几年智能电表总体需求仍将保持上升趋势。

    （4）技术更新方面。当前国内智能电表属于AMR表计，仅能单向作业，满足远程自动抄表的需求，属于智能电表中智能化程度较低的产品。未来的智能电表要求不仅能够在控制结算中心对电表实施远程管理、控制收费，而且还能够显示电力信息、气象信息等多种信息，是一个双向多用的网络终端，以构成AMI系统。另外，随着绿色能源逐渐走向分布式发展，智能电表还需要满足大量的绿色能源净计量的需求。未来智能电表还可以在任何地点对家庭和公共用电设备进行管理控制，可提供多种增值服务，可以预见智能电表行业还将经历数次换代，未来增长可持续。

    （5）南网自2016年开始进行智能电表的招标工作，南网共有6,000万既有用户需要更换智能电表。2016年南网共计招标数量为1,314.49万只，可以预测未来几年南网的招标数量仍将维持在较高的水平。

    （6）在用电信息采集设备方面，其与智能电表存在配套关系。目前，国内主流的用电信息采集系统是通过窄带电力线载波通信采集数据，包括全载波和半载波两种组网方式，全载波模式由主站系统、集中器、载波智能电表组成；半载波模式由主站系统、集中器、采集器、智能电能表组成。全载波模式下每100只载波智能电表配一只集中器，电表和集中器中间用原有的电线进行通信，不需要重新布线；半载波模式下，每10只智能电表配一只采集器，每10只采集器配一只集中器，电表和采集器之间使用专线连接。目前，窄带电力线载波通信方式在用电信息采集系统中的占比不断提升，成为市场上主流的用电信息采集方式。从2011年第五批招标开始，集中器、采集器以及专变采集终端纳入国网集中招标范围。截至2016年的招标中，集中器、采集器累计招标数量约5,212.62万台，专变采集终端累计招标数量约577.70万台，目前集中器、采集器的招标进度基本上与智能电表招标进度一致。根据国网的规划，用电信息采集投资规模为531.8亿元，其中用电信息采集终端的投资额约为178.2亿元，加上南网的投资额，总投资规模约为231.8亿元。因此，未来用电信息采集系统的需求也将继续保持增长。

    因此，以乡镇农村为主的农网招标、新增住宅需求和更新换代需求将推动未来智能电表和用电信息采集设备招标量保持稳定。

    三、智能电表行业

    （1）智能电表概述

    电表的发展经历了三个阶段：第一阶段是1990年至2005年，产品主要为普通电子式电表，主要功能是计量有功电能及其他参数；第二阶段是2005年至2010年，在普通电子式电表的功能之上，增加了预付费控制功能，可以实现有条件供电控制；第三阶段是2010年至今，产品以智能电表为主。

    智能电表是一种新型的电子式电能表，是智能电网数据采集的重要基础设备。归属于用电信息采集系统中采集终端及计量设备的计量设备子层，通常与采集终端配套使用。智能电表由测量单元、数据处理单元等组成，具有电能量计量、实时监控、自动控制、信息交互及数据处理等功能。

    相对普通电表，除具备基本的用电计量功能以外，智能电表带有硬件时钟和完备的通信接口，支持双向多种费率计量、用户端控制、多种数据传输模式的双向数据通信，防窃电功能等智能化的功能，具有高可靠性、高安全等级及大存储量等特点，其广泛运用能够提高电力企业的经营效率，促进节能减排，增强电力系统的稳定性，并为实现分布式电源计量、双向互动服务、智能家居、智能小区等奠定基础。

    随着全球智能电网的发展，世界各国对于智能电表的需求也日益增大。智能电表作为智能电网数据采集的重要基础设备，对于电网实现信息化、自动化、互动化具有重要支撑作用。

    （2）高技术含量和附加值的三相电能表应用范围逐步扩大

    随着半导体技术的进步，设计水平的提升，电子式电能表已经从单一功能向智能化发展，功能越来越多，成为电网智能化不可替代的智能终端；随着居民生活水平的提高及用电设备容量增加，三相电能表使用量也逐步扩大。相较于单相电能表只对单相电压电流进行采样和计量，三相电能表对多相电压电流进行采样和计量，并计量无功电量、测量需量、监测电流平衡率、断相记录、完善的负荷记录功能等，三相电能表技术复杂性、产品可靠性要求更高，技术含量和附加值也更高。

    （3）用电信息采集系统实现“全覆盖、全采集、全费控”

    智能电网的目标是实现电力生产和消费环节中调度、发电、输电、变电、配电和用电六大环节的整体升级。而智能电网中用电环节升级的前提和基础是能够及时准确地了解和掌握电力用户信息，实现全采集、全覆盖。用电信息采集系统的建设是统一坚强智能电网建设的重要内容，也是支撑阶梯电价执行的基础条件。用电信息采集系统实现“全覆盖、全采集、全费控”后，可有效改善电网运行的经济性和可靠性，达到优化负荷、节能增效等目的。

    （4）全球智能电表市场需求分析

    世界各国以电力的稳定高效、节能环保、安全使用为目标，致力于智能电网的规划和基础建设。预计至2017年，全球智能电网基础设施的投资规模将达到464亿美元左右。目前，包括工商用户、居民用户在内的全球电表用户数量庞大，共约有17亿台，若全面更换为智能电表，市场规模将相当可观。In-Stat研究指出，至2020年智能电表渗透率将达59%。全球智能电表安装量将于2020年达到9.63亿台。预计2021年全球智能电表年收入将达到70亿美元。

    由于各国经济发展水平和基础设施建设水平的差异，智能用电系统在全球不同地区的发展水平也差异很大。在智能电网发展较早的欧美发达国家，以智能电网AMI系统的形式体现。鉴于AMI系统在负荷响应和节能减排方面的巨大效益，许多政府机构颁布立法条例来推动AMI技术的实施，预计全球AMI系统市场渗透率将保持快速增长。AMI市场价值在2018年将增长至284.5亿美元。

    而在智能电网刚刚起步的中东、非洲等地区的发展中国家，目前仍以AMR系统等用电信息采集系统为主，并未真正实现智能用电，只是实现了预付费、防窃电等基本功能，未来智能用电系统产品成长空间巨大。

    全球智能电表市场的增长为智能电表生产商带来巨大的发展机会。国际能源署估计，2013年底全球与智能电网配套使用的智能电表安装数量达到7.6亿只，到2020年智能电网将覆盖全世界80%的人口。不同地区市场的需求在不同阶段的爆发，形成了全球智能电表市场持续增长的主要动力。

    在欧洲市场，欧盟将智能电表项目作为节能政策的核心组成部分。欧洲市场将拥有超过2.37亿只智能电表，其中西欧地区接近90%的电表为智能电表。受欧盟及各国的发展规划及节能减排计划的驱动，2011-2020年欧洲市场智能电表的安装量将达到2.12亿只。从市场规模来看，2011年至2020累计市场规模将达到160亿美元，2018年高峰时市场规模达到23.5亿美元。PikeResearch保守预计2020年、2022年欧盟智能电表渗透率将达到68.6%、83.0%，并在2025年达到100%。

    在东南亚市场，预计智能电表市场将在2011年至2020年经历高速发展阶段，智能电表出货量年复合增长率达到98.1%，各国年复合增长率从60.1%到129.3%不等。

    泰国省级电力公司（PEA）计划在未来15年内将在服务区域内投资130亿美元建设全国性的智能电网系统，安装超过1,500万只智能电表，并且考虑为居民用户提供AMI系统；印尼将要安装100万只预付费电表，并且将很快成为世界最大的预付费电表市场。同时，印尼国家电力公司将为所有的电力连接设备提供Keypad电表，还将大范围更换旧的居民用电表；马来西亚最大电力公司TenagaNasionalBerhad已实施AMR项目，为4.5万大客户配备了智能电表和GSM解调器，并计划实施AMI系统和部署智能电表。

    在拉丁美洲市场，智能电表在整个拉美市场上的销售额将达到240亿美元的规模，其中近三分之二将在巴西市场上实现。巴西将是首个大规模安装智能电表的国家。未来10年，巴西各大电力企业计划投入152亿美元，完成约6,350万只智能电表的安装。智利和阿根廷的发展跟其后，而其它南美国家在之后五年也将陆续推广部署智能电表。截至2020年，南美将安装智能电表10,450万只。

    在非洲市场，电力公司首先需要解决的是营收保障问题。因此，80%以上的非洲国家选择符合南非STS标准的键盘式预付费表做为电能计量工具，创新性的解决了收费难的问题。目前，非洲国家每年安装键盘式预付费表的数量就超过1,000万台。

    综上所述，虽然包括我国在内的世界各国推动智能电表的力度与进展有所不同，但随着世界各国智能电网的加速建设，智能电表的市场需求将持续增加，整体市场还将保持持续增长的态势。

    四、本行业与上下游行业

    1、本行业与上下游行业的关联性

    智能电表行业的上游行业是集成电路、结构件、电子元件及五金等行业，下游行业是电力公司、电力能源部门或者能源公司，最终用户主要包括民用家庭、建筑楼宇、工矿企业、基础设施、新能源及部分新兴行业。

资料来源：公开资料整理

    2、上下游行业发展对本行业的影响

    从产业链图看，本行业与上游行业的关联性较低，上游原材料市场对本行业的影响主要体现在本行业采购成本的变化。由于上游行业基本属于竞争性行业，本行业需要的大多数元器件从国内外都能及时采购，其产能、需求变化对本行业自身发展的影响较小，本行业所需的大多数原材料都可以获得充足的供应。本行业与下游行业的发展密切相关，下游行业对本行业的发展具有较大的牵引和驱动作用。未来一定时期内国家能源阶梯收费、节能减排等政策，特别是电网采购量、采购方式是对影响本行业需求的重要因素，其需求变化对本行业未来的发展状况具有较大影响。智能电能表及用电信息采集系统产品主要是通过电力公司应用到各个行业领域，因此电力行业持续发展和社会经济的发展将为本行业的发展创造良好的空间。

    五、行业竞争格局

    1、行业竞争格局

    （1）国内市场

    电能表是用于电力公司和用电客户之间贸易结算的计量工具，一般是通过电力公司统一购置，统一安装，且产品需要定期轮换，产品采购数额大。为适应网络化、智能化的发展要求，实现建设坚强智能电网的目标，2009年下半年开始，国网更改了其对电能表的采购模式，从分散采购模式过渡到了集中规模采购模式，基本统一了国网对电能表的需求，发布了智能电能表以及用电信息采集系统产品标准，并随着技术进步不断加以改进。同时对参与投标企业资质提出了明确要求。这一采购方式的变化，改变了依赖规模竞争的方式，推动了技术创新能力强的企业快速发展，强化了自主品牌企业的优势，促进了市场的优胜劣汰。

    目前，我国电能表的供需基本保持平衡，技术含量高、适应未来智能电网建设智能电能表比例不断提高，增长迅速；同时用电信息采集系统产品需求强劲。自2009年开展统一招标以来，国网招了各类智能电表累计49,714.02万只，累计招标金额9,845,598.65万元。

招标数量：2009-2016

资料来源：公开资料、智研咨询整理

招标金额：2009-2016

资料来源：公开资料、智研咨询整理

    自国网2009年实施招标以来，共有100多家企业中标， 2009年实施招标以来至2015年末，前20名中标企业（单位：万只/万元）情况如下表所示：

资料来源：公开资料整理

    截止到2015年，宁波三星医疗电气股份有限公司、威胜集团有限公司和江苏林洋电子股份有限公司分别以总中标金额占比6.11%、6.02%和5.73%排在前三名。前20名中标者，合计中标金额占比63.37%。前40名中标者，合计中标金额占比85.74%。这一方面体现了电能表相关产品的供方市场参与者众多，竞争分散，无任何一家可单独形成垄断优势。另一方面也反映了行业内重视自主品牌、自主创新的企业仍然具有良好的竞争优势，能够取得较多的订单。由于电力行业掌握国家的经济命脉，目前的竞争格局体现了国家对行业的引导趋势和方针政策，在一段时期内，该种竞争格局还将持续。

    南网区域为广东、广西、贵州、云南、海南五省及自治区。

    （2）国际市场

    以全球视角而言，由于各地市场需求多样，而且并无统一行业标准，智能电表及智能用电系统市场竞争仍处于较为分散的状态，在全球市场范围并无有明显优势的领导者。

    在发达国家市场，智能用电产品市场主要被Itron、Landis+Gyr、Elster等跨国企业占据。以北美市场为例，主要智能电表企业除了上述3家企业外还包括GEEnergy、Sensus、Echelon等。但是，在发展中国家市场，跨国公司的市场份额较低，市场格局较为分散。这一方面是由于跨国公司本身互相竞争激烈，另一方面也反映出各区域内本土企业具有一定竞争能力，如南非的Conlog、巴西的Elo等。国际间智能电表及智能用电系统市场的分散竞争态势，为中国企业开拓海外市场提供了发展机遇。

    目前，我国电工仪器仪表研发能力和技术水平整体上已经逐步接近国际先进水平，部分技术已经达到国际领先。中、低端产品已经完全替代进口，高端产品的成果转化和产业化也有所突破。自2010年以来，我国智能电表出口量持续稳步攀升，出口金额也逐年扩大。在亚洲、非洲、南美等许多新兴市场国家具有相当的优势。2015年，单相（电子式）电度表出口总量达到17,361,091台，出口金额为321,461,058美元。2010至2015年，三相（电子式）电度表出口量由2,974,710台增长到4,506,602台，出口金额由120,816,657美元增至204,414,419美元。

资料来源：公开资料整理

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