2017年我国车用环保精细化学品影响行业发展因素及上下游情况分析【图】

     1．有利因素

    （1）环境保护和节能减排政策推动行业发展

    我国政府高度重视保护环境，并将环境保护确立为一项基本国策，节能减排和污染防治与经济结构调整、经济发展方式转变密切相关。推进节能减排和污染防治，深入实施大气污染防治行动计划，加快开发应用节能环保技术和产品，已成为各界共识。 我国据此先后制定的一系列加强环境保护和节能减排的法律法规及相关产业政策，对车用环保精细化学品行业的发展起到了极大的推动作用，扩大了车用环保精细化学品的应用外延和下游市场需求， 推动了节能型新产品的诞生和节能环保技术在本行业的应用。

    （2）我国汽车工业及汽车后市场持续快速发展拓宽行业发展空间

    我国汽车工业持续快速发展，汽车保有量的不断攀升、汽车后市场总容量的不断扩大，围绕汽车使用过程中的各种服务的增加，进一步拓宽了行业的市场空间，促进车用环保精细化学品行业在产品技术、渠道建设、竞争态势等方面发生变革。

    （3）我国石油和化工行业持续稳定发展是行业快速发展的基础

    作为石油化工行业下游产业， 车用环保精细化学品的发展与石化行业的整体发展密切相关。 在我国传统石油和化工产业持续转型升级以及国民经济各领域发展总体保持增长的带动下，我国石油和化工行业维持了稳定增长的发展态势，基础油、乙二醇、尿素等主要原材料供应充足，从而推动了车用环保精细化学品行业快速增长。同时，随着原材料合成与制备技术的不断改善和升级，原材料制造企业正在逐渐采用新的合成和制备技术，生产高品质原材料，在更低的成本下实现原材料性能的改进、档次的提高以及寿命的延长，充分满足车用环保精细化学品行业对产品的各项性能需求。

2010-2015 年中国石油和化工行业产值及预测（单位：万亿元）

    随着未来我国石化行业朝着资源节约、 环境友好方向发展以及车用环保精细化学品的环保应用和市场不断扩大，新型化工新材料、高端专用化学品、生物化工、节能环保等众多子行业都将得到大力发展，从而为本行业带来巨大的发展潜力和市场空间。

    2．不利因素

    我国车用化学品企业超过 2,000 家，市场竞争有待进一步规范。在一些新型车用环保精细化学品市场，例如柴油发动机尾气处理液市场，存在采取“低质、低价”的经营策略冲击市场，采用不合格原料以降低成本，损害消费者利益的情况，影响了行业的健康发展。

    我国车用环保精细化学品领域起步较晚，但随着国内汽车工业的快速发展，在引进、消化、吸收国外先进技术的基础上加大了自主创新力度。经过多年的发展，已在技术研发、产品升级、生产工艺等方面取得了长足的进步。同时，行业内龙头企业已具备了较强的自主产品研发能力， 逐渐摆脱以低附加值产品参与市场竞争的局面，针对市场需求的新产品开发技术接近国外先进水平，能够满足中高端市场的需求。

    车用环保精细化学品技术的发展主要来自两个方面： 一是通过化学原材料生产和提炼技术的改进来提高产品质量； 二是通过技术配方和调和工艺的改进来实现产品关键性能的改善，满足不同使用工况和运行系统的要求。

    1．围绕节能环保的技术发展方向

    随着近年来各国政府对环保的要求和立法越来越严格， 车用环保精细化学品企业正在通过各种新技术、新配方实现节能环保目标。

    （1）润滑油的节能环保技术发展方向

    润滑油的节能环保技术发展方向主要包括以下三方面：

    一是经济节能（Economics）技术发展方向，综合利用全合成基础油和节能减摩技术开发节能型润滑油系列产品，以提高汽车的燃油经济性，降低能耗，推动润滑油产业向着低碳节能方向发展。如开发满足GF-5 规格的汽油机油，降低轿车百公里油耗，实现轿车的节能减排。

    二是生态环保（Ecology）技术发展方向，通过技术的改进和产品的升级来实现润滑油性能提升，以应对发动机耐久性、尾气后处理系统的兼容性和长换油周期对润滑油的挑战。运用低硫、低磷和低灰分添加剂技术，开发满足低排放后处理系统要求的发动机润滑油， 为降低汽车尾气中的氮氧化物和固体颗粒物的排放起到积极作用。同时，运用合成技术和粘度增强保持技术，开发长换油期柴油机油系列产品， 通过最大限度地延长润滑油的使用寿命来减少废弃润滑油对生态环境的污染，并达到节约资源的目的。如将柴油机油的换油周期由现在的1.5 万公里延长至 4 万公里，可大大降低润滑油的消耗和废油对环境的污染，节约了能源消耗并保护了生态环境。

    三是高效润滑（Efficiency）技术方向发展。通过润滑产品的技术进步，使其不断满足设备更快的操作速度及更高的操作温度和压力对润滑油的更高性能要求，并利用先进润滑技术来提升设备运行的可靠性和设备耐用性，减少设备停机时间和提升工作效率，实现资源节约。

    （2）发动机冷却液的节能环保技术发展方向

    发动机冷却液的节能环保技术主要包括环保型添加剂和基础液的研究开发、新型的复配技术等， 上述技术的运用可以提升发动机冷却系统的环保、 节能性能。例如开发用于新能源电动车冷却系统、纳米导热发动机冷却液等。

    （3）柴油发动机尾气处理液的技术发展方向

    柴油发动机尾气处理液的技术主要围绕汽车尾气排放污染物治理、 汽车工业尾气控制开展研究。例如：氮氧化物尾气排放控制技术、氮氧化物柴油车处理液生产复配技术、颗粒物（PM）净化设备技术等。

    （4）车用养护品的技术发展方向

    车用养护品的技术围绕挥发性有机物（VOC）净化技术开展研究，包括低温吸附催化技术、固化缓释技术等。

    2．结合定制化需求开发新产品技术

    围绕市场需求，车用环保精细化学品企业始终开展针对性的新产品开发，其中根据客户提出的定制化需求提供相应解决方案是新产品开发的重要方向之一。车用环保精细化学品企业围绕客户的实际需求，从配方的设计、功能的设计、产品包装的设计、产品使用的设备设计等开展定制开发工作。

    车用环保精细化学品行业的上游主要是石油化工产业， 主要原材料为基础油、尿素、乙二醇，其下游行业包括汽车、工程机械的制造及售后维修服务行业。上下游产业链情况如下：

车用环保精细化学品行业的产业链情况

    1．上游行业的发展对本行业的影响

    车用环保精细化学品行业的上游行业是石油化工行业， 其原材料主要包括基础油、乙二醇、尿素。原材料成本占产品总成本的比例较高。

    （1） 基础油

    基础油炼制业作为发行人所处行业的上游行业，基础油的品质、产量、市场价格波动直接影响润滑油产品的质量和成本。

    依据美国 API 标准，基础油按照品质区分为 I 类、II类、III 类、IV类、V类，其中 II 类基础油杂质少（芳烃含量小于10%），饱和烃含量高，热安定性和抗氧性好，低温性能均优于I 类基础油。优质润滑油配制的关键之一是正确选择基础油，例如，随着全球对汽车尾气排放和燃油效率法规日趋严格，具有较好燃油经济性和排放指标的涡轮增压、汽油直喷式（TGDI）发动机运行产生关键的作用。氧化稳定性好的基础油和优异的添加剂合成的润滑油，能够改善该类发动机在运行中引起的粘度、油泥、沉积物的增加问题。

    近两年来基础油价格小幅上升后处于持续下跌状态。 影响基础油价格的主要因素包括原油价格波动和基础油市场的供需情况。

    第一，由于基础油的主要原材料是原油，因此其价格波动会受到原油价格波动影响。根据《润滑油基础油与原油的价格联动性研究》的报告，对2008年1月 8 日-2013 年 4 月 26日基础油价格与原油价格的比较分析得出， 基础油价格波动与原油价格波动相比具有一定的滞后性， 同时根据 2006 年 1 月-2016 年6月进口基础油平均价格波幅与原油价格波幅的比较分析得出， 基础油价格波动幅度小于原油价格波幅，其波动相对平滑。

2006 年 1 月-2016 年 6 月进口基础油平均价格波幅与原油价格波幅比较

    第二，除原油价格波动因素以外，基础油价格还受到产能供应因素影响。由于生产技术和设备已经成熟，近年来全球各大炼油厂提高了II 类基础油的产能，基础油的供应日趋充足。由于 II类基础油的产能扩大，供应充足，价格也与 I类基础油的差异逐步缩小。目前国内炼油厂主要生产I 类和部分 II类基础油，而国内大部分 II 类及以上类别的基础油主要依赖进口。

基础油平均采购价格
单位：元/吨

    （2）乙二醇

    由于国外乙二醇供应商采用先进的制备技术和生产工艺， 全球乙二醇的生产能力发展迅速，导致乙二醇的供应出现过剩，价格不断走低。根据国家海关总署公布的的乙二醇进口数量以及进口金额推算，报告期内，乙二醇价格与原油价格波动基本一致，整体下行。另外，由于乙二醇的下游行业（聚酯化纤等）存在较为明显的淡旺季，所以乙二醇的价格在全年内有一定的波动。

2013年 1 月-2016 年 6月进口乙二醇平均价格走势（单位：美元/吨）

    乙二醇平均采购价格逐年下降，与市场行情变化趋势一致。乙二醇平均采购价格如下表所示：

乙二醇平均采购价格
单位：元/吨

    尿素的生产原料主要有煤炭和天然气，国内煤炭生产尿素量约占 70%，天然气生产尿素量约占 30%。随着全球煤炭市场的持续低迷，以煤化工为主要生产工艺的尿素价格出现下滑。根据国家统计局发布的数据显示，尿素价格走势呈现波动，但整体下行，2013 年 12 月 31 日国内尿素每吨现货价格为 1,752 元，随后尿素现货价格持续下跌，2016 年 6 月 30 日每吨现货价格为 1,309元。

2013 年 12 月-2016 年 6 月年尿素价格走势（单位：元/吨）

    尿素平均采购价格逐年下降，与市场行情变化趋势一致。尿素平均采购价格如下表所示：
尿素平均采购价格
单位：元/吨

    2．下游行业的发展对本行业的影响

    车用环保精细化学品应用于汽车、工程机械的制造及售后维修服务行业，其消费与国民经济整体景气程度以及下游行业的发展、 环保法规的推进实施进程等方面密切相关。汽车产业和工程机械等下游行业的发展、国家节能环保政策的不断推进、车辆排放法规的日益严苛、环保技术的日新月异都为车用环保精细化学品企业的持续发展奠定了良好的基础。